4月22日早盘，光刻胶概念持续走高，截至发稿，胜利精密、同益股份涨停，科创板安集科技涨近19%，其余多股纷纷跟涨。
据美国电子材料市场调查公司TECHCET调查显示，主要的G-Line/I-Line、DUV光刻胶的2020年的市场规模继2018年之后，会再次超过16亿美元（约112亿元）。另一方面，EUV光刻胶的市场规模在2020年超过1000万美元（约7000万元），到2023年年平均增长率预计达到50%以上，但是从当前的EUV光蚀刻胶的整体市场来看，EUV光刻胶的占比不足1%。
浙商证券分析认为，日本为半导体材料供应大国，疫情影响进出口贸易，将有可能导致“断链”危机。国内需求端复苏：国内疫情控制效果明显，各个晶圆厂已经进入全面复工复产期，需求端全面复苏。
该机构指出，2020-2022年是中国大陆晶圆厂投产高峰期，以长江存储，长鑫存储等新星晶圆厂和以中芯国际，华虹为代表的老牌晶圆厂正处于产能扩张期，未来3年将迎来密集投产。国内新建晶圆厂的密集投产为光刻胶打开了最佳代替窗口。
浙商证券预计2022年国内半导体光刻胶市场将会是2019年的两倍，约55亿元。届时世界面板产能持续向中国转移，国内面板光刻胶市场需求预计约为105亿元。二者合计将带来约160亿元的市场空间。
中银证券指出，在我国成熟制程、14nmFinFET、存储厂纷纷建产后，光刻胶作为集成电路光刻工艺的关键材料，未来的市场需求将步入高速增长。但目前国内晶圆厂的光刻胶大部分依赖于TOK、信越、DOW等国际品牌，国产化品牌北京科华、瑞红在I-line光刻胶和KrF光刻胶有所突破，南大光电、上海新阳在ArF光刻胶有布局。
光刻胶尽管市场规模小，但是光刻工艺中一种重要的半导体材料，自主可控离不开光刻胶国产化，强烈看好半导体设备与材料，光刻胶产业链关注晶瑞股份、南大光电、上海新阳、强力新材、飞凯材料。
申港证券认为，在半导体光刻胶领域，国内与国外差距明显，国产替代任重而道远。建议关注半导体材料领域已有产品得到下游客户认可，特别是能得到全球一流晶圆代工厂，如台积电等厂商认可的半导体材料公司。推荐组合：安集科技、华特气体、华峰测控、江丰电子、闻泰科技各20%。
